Как считаются наши рейтинги
Allocaria показывает три разные оценки акций и индекс кризисного риска. На этой странице кратко сказано, что показывает каждая и где её пределы. Подробный метод не публикуется.
Три числа — три задачи
Каждое отвечает на свой вопрос, поэтому одна и та же акция может получить высокое значение в одном и низкое в другом.
| Оценка | Шкала | Где показывается | Что показывает | Обученная модель? |
|---|---|---|---|---|
| Allocaria Score | 0–100 и слово | Главная, Скринер, страницы акций в кабинете | Оценка последних опубликованных данных компании по фиксированным правилам | Нет |
| Оценка возможности | 0–100 и слово | Лучшие идеи и калькулятор распределения в кабинете | Упорядочивает акции для более внимательного изучения, сочетая несколько фактов о цене, стоимости и бизнесе | Частично — один из входов построен моделью |
| ИИ-сигнал | Ранг 0–100 (50 = середина) | Расширенный вид страниц акций в кабинете | Место прогноза обученной модели для акции среди всех ранжируемых акций | Да |
Как оценка читается словом
Allocaria Score и оценка возможности используют одни и те же четыре слова. ИИ-сигнал — это ранг, а не оценка, и слов у него нет.
| Оценка | Читается как |
|---|---|
| 85–100 | Сильно |
| 60–84 | Хорошо |
| 40–59 | Нейтрально |
| 0–39 | Слабо |
Относительная оценка по текущим данным — не вероятность, не прогноз цены и не гарантия.
Allocaria Score
Одно число от 0 до 100, которое оценивает свежие данные о компании. Правила фиксированы и одинаковы для всех.
Что это
- Число от 0 до 100, построенное по последним опубликованным данным о компании.
- Одно и то же число для всех пользователей, пересчитывается при каждом обновлении данных.
Чем это не является
- Не рекомендация и не совет: оценка ничего не говорит о том, что делать с акцией.
- Не прогноз будущей доходности.
- Не персональная: одинакова для всех пользователей и не учитывает ваши цели, срок, отношение к риску и ваши позиции.
Как читать
- Сравнивайте оценки между собой на одну дату, а не с прошлым.
- Высокое число — это позиция среди сегодняшних акций, а не вердикт об отдельной акции.
- Слова «Сильно», «Хорошо», «Нейтрально» и «Слабо» лишь называют диапазоны оценки, показанные выше.
Правила
- Если данных слишком мало, оценка помечается как частичная или не показывается вовсе — никогда не угадывается.
- Правила, которые превращают факты в оценку, фиксированы и выбраны экспертно, а не подогнаны под прошлую доходность.
Оценка возможности
Упорядочивает акции для более внимательного изучения, сочетая несколько фактов о цене, стоимости и бизнесе. Она только для отображения и никогда не задаёт вес в портфеле.
- Высокая оценка отмечает акцию, на которую сегодня стоит посмотреть внимательнее. Это не прогноз и не указание.
- Одинакова для всех пользователей: не учитывает ваши цели, срок, отношение к риску и позиции.
ИИ-сигнал
Единственная часть, которая идёт от обученной модели. Показывается отдельно и никогда не задаёт вес в портфеле.
Перцентильный ранг от 0 до 100: место прогноза модели для акции среди всех акций, которые она ранжирует. 50 — середина по построению. Это ранг, а не вероятность обогнать рынок.
- Модель обучена на фундаментальных показателях компаний и поведении цены. Её входы и настройки не публикуются.
- Связь с последующей доходностью слабая: на большом числе акций она немного смещает шансы, но для отдельной акции результат остаётся близким к подбрасыванию монеты.
Справедливая стоимость и разрыв с ней
Оценка того, сколько стоит акция, по опубликованным данным компании — не целевая цена и не прогноз.
- Разрыв — это расстояние между ценой и этой оценкой. Очень большие разрывы показываются только до предела, потому что за ним оценке нельзя доверять; знак «≈» впереди означает оценку низкой надёжности.
- Оценки нет (показывается «—»), когда не хватает данных или их нельзя надёжно сопоставить, например если цена акции и отчётность компании в разных валютах.
Индекс кризисного риска (CRI)
Индикатор хрупкости от 0 до 100 из макро- и рыночных сигналов. Это не прогноз того, когда наступит обвал, и не вероятность. Текущее значение и каждый сигнал — на странице «Кризис».
Смотреть индекс и его сигналы →
Уровни
Индекс читается по пяти уровням — от наименьшей хрупкости к наибольшей:
- Штиль
- Норма
- Наблюдение
- Высокий
- Кризис
- Высокое значение означает, что условия выглядят хрупкими, а не что за ним последует обвал. Низкое значение не означает, что спокойствие обеспечено.
- Внутри расчётной модели индекс может уменьшать долю рискованных активов. Это контроль просадки, а не прогноз доходности и не приказ.
Данные и свежесть
- Цены, фундаментальные показатели и макростатистика берутся из Nasdaq Data Link (Sharadar), EODHD, FRED (Федеральный резервный банк Сент-Луиса), Европейского центрального банка (референсные курсы евро) и FINRA; ряд оценки CAPE — из публичного набора данных Роберта Шиллера; данные об объёме новостей в мире — из GDELT; страновые индикаторы — из Всемирного банка; данные крипторынка — из CoinGecko и Binance; публичные документы — из SEC EDGAR (обрабатываются офлайн); сведения о фондах — из публичных фактшитов эмитентов. Мы только запрашиваем у них рыночные данные — ничего о вас им не передаётся.
- Когда конвейер данных отстаёт, Скринер сообщает об этом баннером, а не показывает старые цифры молча.
Известные пробелы
- Часть входов зависит от лицензированных источников данных. Где источник отключён или отсутствует, оценка считается по оставшимся данным и помечается как частичная.
- Рейтинги охватывают компании, торгующиеся сегодня. Для текущего рейтинга это подходит, но для проверки на истории этот список не используется: в нём не было бы исчезнувших компаний.
Ограничения
- Исторически такой отбор акций не обгонял индекс после издержек. Он помогает решить, что изучать, а не что покупать.
- Оценка сравнивает акции между собой на сегодня. Она ничего определённого не говорит о том, куда пойдёт отдельная акция.
- Правила каждой оценки — задокументированные экспертные решения; другой разумный выбор расставил бы часть акций иначе.
- Если число нельзя рассчитать, продукт показывает прочерк и причину, а не догадку.
- Прошлые результаты не говорят о том, что будет дальше, а любая оценка может запоздать, быть неполной или ошибочной.
- Бэктесты помечены как бэктесты — это не реальные результаты.
- Ничто в Allocaria не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Оценки, планы и пункты для проверки — это информация, которая помогает вам решить; решение всегда за вами. Некоторые цифры в вашем аккаунте, например «Соответствие портфелю» на странице акции, рассчитываются по введённым вами позициям; они показываются отдельно от Allocaria Score и остаются информацией, а не рекомендацией лично вам.
- Оценка — это ранг, а не вероятность и не прогноз цены.
- Прошлые результаты и бэктесты не гарантируют будущих результатов.
- Рейтинги формируются собственными моделями Allocaria. Мы не принимаем плату от какой-либо компании за влияние на рейтинг и не имеем финансовой позиции в оцениваемых бумагах.